一、填空：（每空1分，共10分）

1、按信用關(guān)系的不同，票據(jù)可以分為______ 、_______ 、__________ 三種。

2、股市操作的理論主要有-----------------、-------------------和--------------------。

3、金融機構(gòu)追求            、            與           

相統(tǒng)一的經(jīng)營目標(biāo)，是推動同業(yè)拆借市場形成和發(fā)展的內(nèi)在要求與動力。

4、商人銀行是專門經(jīng)營---------------------業(yè)務(wù)的金融機構(gòu)。

二、名詞解釋（每小題4分，共20分）

1、貨幣頭寸

2、專家經(jīng)濟人

3、第四市場

4、公司型投資基金

 
5、證券公司

三、單項選擇：（每小題1分，共10分）

1、機構(gòu)投資者買賣雙方直接聯(lián)系成交的市場稱之為（    ）

A、店頭市場              B、議價市場

C、公開市場              D、第四市場

2、企業(yè)是經(jīng)濟活動的中心，因此也是金融市場運行的（    ）

A、中心                  B、基礎(chǔ)

C、樞紐                  D、核心

3、在歐美各國，證券承銷人多為（    ）

A、商人銀行                B、投資銀行

C、證券公司                C、儲蓄銀行

4、作為盈利性的法人企業(yè)，（    ）是證券市場的重要參加者和中介機構(gòu)。

A、證券交易所              B、投資銀行

C、商人銀行                D、證券公司

5、最早實行存款準(zhǔn)備金制度的中央銀行是（    ）

A、聯(lián)邦儲備銀行            B、英格蘭銀行

C、法蘭西銀行              D、中國人民銀行

6、股份公司在發(fā)行股票時，以票面金額為發(fā)行價格，這種發(fā)行是（    ）

A、市價發(fā)行                B、折價發(fā)行

C、中間價發(fā)行              C、溢價發(fā)行

7、從理論上講，債券的轉(zhuǎn)讓價格主要取決于債券的（    ）

A、內(nèi)在價值                B、發(fā)行價格

C、流通價格                D、市場收益率

8、基本分析與技術(shù)分析相對應(yīng)，其核心目的是確定（    ）

A、股票的投資價值          B、股票的價格

C、股利分配                  D、預(yù)測利潤

9、金融市場的客體是指金融市場的（    ）

A、交易對象                 B、交易者

C、交易工具                 D、交易價格

10、利用不同交割期所造成的匯率差異，在買入或賣出即期外匯的同時，賣出或買入遠(yuǎn)期外匯，稱之為（    ）

A、時間套匯                 B、地點套匯

C、直接套匯                 D、間接套匯

四、多項選擇：（每小題2分，共20分） 

1、在下述對金融市場實施監(jiān)管的機構(gòu)中，屬于輔助性監(jiān)督管理的機構(gòu)是（    ）

A、中央銀行                    B、證券管理委員會

C、證券同業(yè)協(xié)會                D、證券交易所

E、外匯管理委員會

2、在票據(jù)的各種特征中，最重要的特征是（    ）

A、設(shè)權(quán)性                        B、無因性

C、流通性                       C、要式性

D、返還性

3、一種票據(jù)的發(fā)行，必須先以出票人同付款人之間的資金關(guān)系為前提，這種票據(jù)是（    ）

A、匯票                        B、本票

C、支票                        D、即期匯票

E、遠(yuǎn)期匯票

4、我國同業(yè)拆借市場逐步形成和發(fā)展的條件和原因有（    ）

A、中央銀行制度的建立      

B、存款準(zhǔn)備金制度的實施

C、多元化金融機構(gòu)格局的形成 

D、高度集中統(tǒng)一的金融體制

E、商業(yè)銀行的逐步完善

5、資本市場上的交易工具主要有（    ）

A、貨幣頭寸                  B、票據(jù)

C、證券                      D、股票

E、外匯

6、財務(wù)公司作為非銀行金融機構(gòu)，其主要業(yè)務(wù)是（      ）。

A、辦理票據(jù)承兌              B、向企業(yè)發(fā)放抵押貸款

C、向消費者發(fā)放消費貸款      D、向企業(yè)發(fā)放長期貸款

E、收購企業(yè)發(fā)行的股票、債券

7、商業(yè)票據(jù)的發(fā)行成本由（     ）幾個方面構(gòu)成。

A、利息                      B、承銷費

C、簽證費                    D、保證費

D、評級費

8、在以下關(guān)于套期保值遵循的原則中，表述正確的是（      ）。

A、均等且相對                 B、避險的不完全性

C、數(shù)量上相等                 D、方向上相反 

9、決定債券內(nèi)在價值的主要變量有（    ）

A、債券的期值                 B、債券的待償期

C、市場收益率                 D、債券的轉(zhuǎn)讓價格

E、債券的供求

10、在投資操作分析中，圖形形態(tài)分析的種類很多，比較常見的有（      ）。

A、頭肩形                     B、K線圖

C、旗形                       D、三角形

E、柱線圖                     F、缺口 

五、判斷正誤并說明原因：（每小題6分，共12分）

1、20世紀(jì)80年代以來，西方國家對金融市場的監(jiān)督管理出現(xiàn)了“放松管制“的較大變化。放松管制并非不要監(jiān)管，只是監(jiān)管的松勁程度及監(jiān)管手段發(fā)生了變化。

2、外匯經(jīng)紀(jì)人存在的根本原因在于外匯匯率的頻繁波動。

六、簡答題：（每小題6分，共12分）

1、在證券交易所的運作過程中，體現(xiàn)了哪些特殊的社會職能？

 
2、金融市場有哪些主要功能？

七、論述題：（共16分）

試述企業(yè)在金融市場上的活動領(lǐng)域與方式。

 
參考答案

一、填空：（每空1分，共10分）

1、本票、匯票、支票

2、隨機漫步理論、相反理論、波浪理論

3、盈利性、安全性、流動性

4、代理金融

二、名詞解釋（每小題4分，共20分）

1、貨幣頭寸：又稱現(xiàn)金頭寸，是指商業(yè)銀行每日收支相抵后，資金過剩或不足的數(shù)量，它是同業(yè)拆借市場的重要交易工具。

2、專家經(jīng)紀(jì)人：是指傭金經(jīng)紀(jì)人的經(jīng)紀(jì)人，只接受傭金經(jīng)紀(jì)人的委托而進行業(yè)務(wù)活動，并不直接與客戶打交道。

3、第四市場：是指股票的買賣雙方繞開證券經(jīng)紀(jì)商，彼此之間利用電訊手段直接進行大宗股票交易。

4、公司型投資基金：是指具有共同投資目標(biāo)的投資者依據(jù)公司法組成以盈利為目的，投資于特定對象的股份制投資公司。

5、證券公司：是專門從事各種有價證券經(jīng)營及其相關(guān)業(yè)務(wù)的金融企業(yè)。

三、單項選擇：（每小題1分，共10分）

1、B        2、B        3、B        4、D        5、B      6、C        7、A        8、A        9、C        10、A

四、多項選擇：（每題2分，共20分） 

1、BE       2、BCD      3、AB      4、ABC       5、CD

6、BC       7、ABCDE    8、AB      9、ABC       10、ACDF

五、判斷正誤并說明原因：（每小題6分，共12分）

1、對。（2分）

這種變化的直接原因，一是世界經(jīng)濟和金融形勢發(fā)生了變化，；二是為了在變化了的形勢面前保持和提高金融市場效率。總之，是要在安全和效率之間找到新的平衡。（4分）

2、對。（2分）

因為在外匯市場上，匯率因受多邊政治經(jīng)濟影響而瞬息萬變，外匯買賣雙方要直接進行交易存在諸多困難，所以，必須通過某一個中間人來進行，外匯經(jīng)紀(jì)人便產(chǎn)生了。（4分）

六、簡答題：（每小題6分，共12分）

1、在證券交易所的運作過程中，體現(xiàn)了哪些特殊的社會職能？

答案要點：

（1） 創(chuàng)造了一個具有聯(lián)續(xù)性和集中性的證券交易市場；

（2） 形成公平合理的交易價格；

（3） 保證充分的信息披露，便利投資與籌資

（4） 客觀反映經(jīng)濟狀況，引導(dǎo)資金投向。

（答錯一條扣1．5分，全部正確給滿分）

2、金融市場有哪些主要功能？

答案要點：

（1）轉(zhuǎn)化儲蓄為投資；

（2）改善社會經(jīng)濟福利；

（3）提供多種金融工具并加速流動，使中短期資金凝結(jié)為長期資金；

（4）通過經(jīng)濟金融體系競爭性和效率；

（5）引導(dǎo)資金流向。

（答錯一條扣1分，全部正確給滿分）

七、論述題：（共16分）

試述企業(yè)在金融市場上的活動領(lǐng)域與方式。

答案要點：

（1）企業(yè)是金融市場上最大的資金需求者，金融市場也因此成為企業(yè)融通資金的主要場所，成為促進經(jīng)濟增長的強大動力。（2－5分）

（2）企業(yè)在金融市場的活動領(lǐng)域主要是資本市場，最常見的是發(fā)行公司債券和股票。決定企業(yè)到底以何種方式籌資，除了企業(yè)發(fā)展的長遠(yuǎn)規(guī)劃外，主要是不同籌資方式之間成本大小和收益大小的比較。（3－6分）

（3）企業(yè)在貨幣市場上的作用也很重要。同企業(yè)在資本市場上的活動相比，常常是以資金需求和供給的雙重身份出現(xiàn)。（2－5分）