全國(guó)2010年1月高等教育自學(xué)考試
金融市場(chǎng)學(xué)試題
課程代碼：00077

一、單項(xiàng)選擇題(本大題共20小題，每小題1分，共20分)
在每小題列出的四個(gè)備選項(xiàng)中只有一個(gè)是符合題目要求的，請(qǐng)將其代碼填寫在題后的括號(hào)內(nèi)。錯(cuò)選、多選或未選均無(wú)分。
1.屬于經(jīng)濟(jì)周期預(yù)測(cè)先行指標(biāo)的是( )
A.工業(yè)產(chǎn)值
B.消費(fèi)物價(jià)指數(shù)
C.消費(fèi)者信心指數(shù)
D.失業(yè)的平均期限

2.現(xiàn)貨交易不包括( )
A.現(xiàn)金交易
B.保證金交易
C.固定方式交易
D.利率互換

3.下列選項(xiàng)中，既可以作為交易所市場(chǎng)的回購(gòu)抵押品，也可以作為銀行間市場(chǎng)的回購(gòu)抵押品的是( )
A.國(guó)債
B.政策性金融債
C.央行票據(jù)
D.企業(yè)債

4.發(fā)行者只對(duì)特定的股票發(fā)行對(duì)象發(fā)行股票的方式稱為( )
A.公募發(fā)行
B.私募發(fā)行
C.直接發(fā)行
D.間接發(fā)行

5.影響股票供求關(guān)系的市場(chǎng)因素是( )
A.投資者動(dòng)向
B.金融形勢(shì)
C.勞資糾紛
D.財(cái)政狀況

6.市場(chǎng)價(jià)格若沒(méi)有達(dá)到客戶所要求的特定價(jià)位，則不能成交的訂單是( )
A.到價(jià)單
B.市場(chǎng)單
C.限價(jià)單
D.收盤單

7.期貨交易中，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的防范機(jī)制是( )
A.保證金制度
B.無(wú)負(fù)債結(jié)算制度
C.價(jià)格限額
D.實(shí)物交割

8.從投資運(yùn)作的特點(diǎn)出發(fā)，可將證券投資基金劃分為( )
A.對(duì)沖基金與套匯基金
B.私募基金與公募基金
C.在岸基金與離岸基金
D.股票基金與債券基金

9.國(guó)債柜臺(tái)交易的交割方式為( )
A.T+0
B.T+1
C.T+2
D.T+3

10.一張15年期，年利率為7.2％，市場(chǎng)買賣價(jià)格為800元，票面價(jià)值為1000元的債券，其即期收益率為( )
A.7.2％
B.8％
C.8.5％
D.9％

11.為謀取現(xiàn)貨與期貨之間價(jià)差變動(dòng)收益而參與期貨市場(chǎng)的交易者是( )
A.基差交易者
B.價(jià)差交易者
C.頭寸交易者
D.日交易者

12.從總量上看，證券交易是一場(chǎng)零和游戲，不會(huì)形成價(jià)值的增加。這體現(xiàn)了證券投資的 ( )
A.交易的兩面性原理
B.風(fēng)險(xiǎn)收益均衡原理
C.搭便車原理
D.信息傳遞原理

13.基金募集期限屆滿，封閉式基金募集的基金份額總額應(yīng)達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的( )
A.50％以上
B.75％以上
C.70％以上
D.80％以上

14.按成交后收付時(shí)間的不同，可將匯率劃分為( )
A.基礎(chǔ)匯率與套算匯率
B.即期匯率與遠(yuǎn)期匯率
C.買入?yún)R率與賣出匯率
D.名義匯率與實(shí)際匯率

15.用于表示單個(gè)資產(chǎn)對(duì)整個(gè)市場(chǎng)組合風(fēng)險(xiǎn)的影響的是( )
A.M2測(cè)度
B.β系數(shù)
C.詹森指數(shù)
D.特雷諾指數(shù)

16.基金持有人與基金管理人和托管人之間的法律契約是( )
A.基金合同
B.招募說(shuō)明書
C.托管協(xié)議
D.申請(qǐng)報(bào)告

17.下列選項(xiàng)中，屬于外幣支付憑證的是( )
A.現(xiàn)金
B.鑄幣
C.票據(jù)
D.政府債券

18.反映企業(yè)對(duì)債務(wù)融資的依賴程度的財(cái)務(wù)比率是( )
A.資產(chǎn)收益率
B.存貨周轉(zhuǎn)率
C.股利收益率
D.利息保障倍數(shù)

19.DEA代表( )
A.正負(fù)差
B.異同平均數(shù)
C.未成熟隨機(jī)值
D.威廉指標(biāo)

20.歷史最悠久的國(guó)際金融中心是( )
A.倫敦金融中心
B.紐約金融中心
C.巴林金融中心
D.東京金融中心

二、多項(xiàng)選擇題(本大題共5小題，每小題2分，共10分)
在每小題列出的五個(gè)備選項(xiàng)中至少有兩個(gè)是符合題目要求的，請(qǐng)將其代碼填寫在題后的括號(hào)內(nèi)。錯(cuò)選、多選、少選或未選均無(wú)分。
21.債券場(chǎng)外交易的交易方式是( )
A.現(xiàn)貨交易
B.期貨交易
C.期權(quán)交易
D.自營(yíng)買賣
E.代理買賣

22.開(kāi)放式基金的基本交易種類是( )
A.回購(gòu)
B.申購(gòu)
C.轉(zhuǎn)換
D.贖回
E.變更

23.對(duì)利息率的形成起關(guān)鍵作用的因素包括( )
A.通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)
B.違約風(fēng)險(xiǎn)
C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
D.期限風(fēng)險(xiǎn)
E.基差波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

24.構(gòu)成金融市場(chǎng)最基本的兩個(gè)因素是( )
A.價(jià)格
B.信息中介
C.參與者
D.交易中介
E.交易對(duì)象

25.技術(shù)分析的假設(shè)條件包括( )
A.市場(chǎng)弱式有效
B.交易零成本
C.交易行為包含一切信息
D.價(jià)格沿趨勢(shì)移動(dòng)
E.歷史會(huì)重演

三、名詞解釋題(本大題共4小題，每小題3分，共12分)
26.票據(jù)
27.基金證券
28．遠(yuǎn)期外匯交易
29．同業(yè)拆借市場(chǎng)

四、簡(jiǎn)答題（本大題共5小題，每小題6分，共30分）
30．簡(jiǎn)述股票流通市場(chǎng)的主要功能。
31．簡(jiǎn)述基金投資策略的主要體現(xiàn)。
32．簡(jiǎn)述離岸金融市場(chǎng)的作用。
33．簡(jiǎn)述行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)結(jié)構(gòu)分析的內(nèi)容。
34．簡(jiǎn)述債券回購(gòu)協(xié)議交易的定義及其本質(zhì)。

五、論述題（本大題共2小題，每小題14分，共28分）
35．試述貨幣市場(chǎng)對(duì)機(jī)構(gòu)投資人的意義。
36．試述金融期貨交易與金融期權(quán)交易的差異。